在比特幣大跌市場中的七種盈利策略

By: crypto insight|2025/11/27 17:30:07

主要收穫

在加密貨幣市場暴跌時，許多專業人士利用不同的策略來保持盈利。
他們不依賴於簡單的交易投機，而是專注於創建可持續的現金流和優勢。
這些策略包括創收資產、空投 farming、套利交易、流動性提供、輕度做市、內容創作以及咨詢服務。
重點在於建立於未來能產生複利效應的技能，而不是簡單地試圖預測市場走勢。

WEEX Crypto News, 2025-11-27 09:03:44

在加密貨幣的世界中，市場波動是既定的現象。尤其是在危機來臨時，價格可能出現劇烈的波動，使得大多數投資者處於恐慌狀態。然而，有一批專業投資者卻能夠在市場逆境中奮力應對，甚至獲利。他們不僅僅依賴於簡單的交易技巧，而是運用了多樣化的策略，從而在下跌的市場中立於不敗之地。

利用可支付收益的資產

一個明智的投資者在面對暴跌市場時，會考慮他手中持有的資產是否能夠創造穩定的收益。如比特幣和以太坊這類穩定性高的資產，能夠在遭遇短期波動的同時，通過質押或去中心化金融（DeFi）借貸來賺取收益。運用Aave、Compound等成熟平台，投資者能透過其條款透明的收益產品來增值。只要長期持有這些標的資產，市場的波動就不再具有致命性，反而能利用等待的時間來獲取收益。

一名成功的投資人通常會選擇“頂級資產+頂級協議”的組合，遠離那些附帶有高額利潤率承諾的可疑代幣。這些收益被視作是持有資產的附加價值，用來抵消市場下跌帶來的痛苦。

空投和Farming：認真對待每個策略

在市場下跌時，一些老練的玩家並不隨意點擊各類項目，而是目標明確。他們會在優秀且潛在發行代幣的協議中深入參與。這類用戶能夠利用協議的需求，即便在代幣價格下跌的情況下，仍能從中獲得積分及空投，這種非代幣的回報往往能夠超越傳統途徑獲得的收益。

這表明，即使大多數投資者選擇觀望或退出，專業玩家依然能從競爭相對較少的市場中獲利。他們總是將空投視為一種穩定的收益渠道，而不是像彩票那樣一勞永逸。

在這一策略下，這些投資者會著重考慮以下幾點：選擇基礎設施和核心DeFi領域（如Layer2、跨鏈橋或永續合約）。每週都保持相同的動作和精力，即便是少量投入，長期獲利依然可期。

-- 價格

與定價偏差做朋友

詢價（RFQ）和套利策略能讓人們從市場的不高效中賺錢。這種方法允許投資者在不同平臺之間低買高賣，或者以一定點差操作大型的場外交易訂單。而這些策略并不需要投資者預測市場方向，因為他們主要依賴於市場波動帶來的短期價格錯誤。

即便對於小額資金來說，在2到3個主流的中心化交易平台以及1到2個去中心化交易平台上經常能發現可供套利的機會，尤其是那些頻繁出現0.5%至1%差價的交易對。利用能提醒價差的工具，保持合理的交易規模，讓你不必擔心市場的漲跌，而是因為在市場價差間獲利。

面對流動性提供者的挑戰

對於許多交易者而言，提供流動性通常被視為一大風險。然而，對於已學會將其當作一項生意來運作的專業人士，這反而是另闢蹊徑。通過給某些去中心化交易平台的資金池提供流動性，例如Uniswap，自動做市商(AMM)等，專業人士能在交易量上升時從中獲得高額的手續費收入，抵消資產貶值所帶來的損失。

從事這項活動的投資者通常會小心選擇交易對，以確保在市場動蕩時能夠保存實力。例如選擇“穩定幣 – 穩定幣”或高度相關的交易對（如ETH-stETH）就能幫助他們最大限度避免無常損失。

輕度做市策略

並非所有人都有能力成為大型做市者，但通過輕度做市策略，小規模投資者也能從市場中獲利。在波幅劇烈而交投清淡的市場環境中，投資者通過同時掛出買賣訂單，成為市場深度的一部分，捕捉到買賣差價並賺取交易手續費。同時，這一行為會為市場提供深度，使更大體量的交易夥伴能夠平穩進行操作。

選擇流動性充足、波動較小且熟悉的幣種，在不同價格區間內設置網格策略，無需過多複雜操作就可盈利。這樣的模式，類似於“在淘金熱中去賣鐵鍬”的方式，以相對穩定的收益方式進行盈利。

在危機中的內容創作

在市場處於泥潭中，卷入恐慌的投資者急需有力的資訊和方向指引，這為知識型內容創作人士提供了絕佳的商業機遇。選擇特定領域（如AI與加密、Layer2、RWA、永續合約等），通過撰寫推文串、新聞通訊、深度分析等手段創作內容，將這些內容轉化為高價值商業資源。

透過品牌贊助、聯盟行銷、會員訂閱和咨詢服務等管道，這些內容不僅能為創作者提供經濟支持，也為飽受信息泛濫的用戶群提供了必需的幫助。

提供咨詢服務與智囊包月方案

一旦擁有清晰的思路與良好的表達能力，人們便願意付費以獲取您的見解。通過幫助團隊制定策略、設計代幣模型、推動市場等服務讓個人價值提升。此外，對於基金或 OTC 平台的行業建議，同樣能成為商業收入的來源。

即便市場下跌，優質的團隊也不會停止建設。他們需要既了解行業又具有洞察力的專業人士，而非只關注短期利潤的代理。在這過程中，個人品牌和專業知識的展示將是開啓這些機遇的鑰匙。

常見問題

如何在下跌市場中選擇合適的加密貨幣？

選擇以太坊或比特幣這樣的頂級主流加密貨幣，不僅能提供穩定的市場價值，還能利用去中心化金融平台的質押和借貸獲利。

為何在下跌市場中依然要進行Farming？

即使價格下跌，基礎設施和核心DeFi的協議仍需要用戶參與，所以Farming仍能提供穩定的收入。

如何避免流動性提供過程中的無常損失？

重點選擇穩定幣交易和高度相關的交易對，靈活使用流動性區間，並掌握再平衡機制。

內容創作在熊市中如何轉化為盈利模式？

選擇特定領域創作內容，通過品牌贊助、聯盟行銷等管道，將自己的研究工作轉化商業收益。

如何搭建咨詢服務來獲取收益？

利用深厚的專業知識和行業洞察，提供戰略制定、市場分析等服務，成為市場中多方付費的專業人員。

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使用马斯克的「西部微信」X Chat前，要先了解这三个问题

X Chat 本週五開放 App Store 下載。媒體已經把功能清單跑完了一遍，閱後即焚、截圖攔截、481 人群組、Grok 整合、無需手機號碼註冊，被普遍定位為「西方微信」。但有三個問題，幾乎沒有報導說清楚過。

X 的官方幫助頁面上有一句話，至今還掛在 X 官網幫助頁上：「如果惡意內部人員或 X 本身因法律程序而導致加密對話遭到洩露，發件人和收件人均將毫不知情。」

問題一：這個加密，和 Signal 的加密是同一種東西嗎？

不是。差異在密鑰放在哪裡。

Signal 的端對端加密，密鑰從不離開你的設備。X、法院、任何外部方都不持有你的密鑰，Signal 的伺服器根本沒有能解密你訊息的東西，被傳票了也只能交出註冊時間戳和上次連線時間，歷史上已有傳票記錄為證。

X Chat 用的是 Juicebox 協議。這套方案把密鑰切成三份，分別存放在 X 自己運營的三台伺服器上。用 PIN 碼恢復密鑰時，系統從 X 的伺服器取回這三份分片重新拼合。無論 PIN 碼多複雜，密鑰的實際保管方是 X，不是用戶。

這就是「幫助頁那句話」的技術背景：因為密鑰在 X 的伺服器上，X 具備在用戶不知情的情況下響應法律程序的能力。Signal 沒有這個能力，不是因為政策，是因為它手裡根本沒有密鑰。

上圖對比了 Signal、WhatsApp、Telegram 和 X Chat 六個維度的安全機制。X Chat 是四者中唯一由平台方持有密鑰的，也是唯一沒有前向保密（Forward Secrecy）的。

前向保密的意義在於，即便某個時間點的密鑰洩露，歷史訊息也無法被解密，因為每條訊息的密鑰都不一樣。Signal 的 Double Ratchet 協議在每條訊息後自動更新密鑰，X Chat 沒有這個機制。

約翰斯·霍普金斯大學密碼學教授馬修·格林（Matthew Green）在 2025 年 6 月對 X Chat 架構進行分析後，給出的評價是：「If we judge XChat as an end-to-end encryption scheme, this seems like a pretty game-over type of vulnerability.」他後來又補了一句，「I would not trust this any more than I trust current unencrypted DMs.」

從 2025 年 9 月 TechCrunch 的報導，到 2026 年 4 月上架，這套架構沒有任何變化。

馬斯克在 2026 年 2 月 9 日發推承諾，X Chat 上架前將進行嚴格安全測試（「rigorous security tests of X Chat」），並開源全部代碼（「open source all the code」）。

截至 4 月 17 日上架，沒有獨立第三方審計完成，GitHub 上沒有官方代碼倉庫，App Store 的隱私標籤顯示 X Chat 收集位置、聯絡資訊、搜索歷史等五類以上資料，與上架行銷文案「No Ads, No Trackers」的表述直接矛盾。

問題二：Grok 知道你在私訊什麼嗎？

不是持續監控，但有一個明確的入口。

X Chat 的每條訊息上，用戶可以長按選擇「Ask Grok」。點擊這個按鈕時，該條訊息以明文形式傳遞給 Grok，從加密狀態變為非加密狀態就發生在這一步。

這個設計不是漏洞，是功能。但 X Chat 的隱私政策中沒有說明這些明文資料是否會用於 Grok 的模型訓練，也沒有說明 Grok 是否會存儲這段對話內容。用戶主動點擊「Ask Grok」，等於主動把那條訊息的加密保護解除了。

還有一個結構性問題：這個按鈕會以多快的速度從「可選功能」變成「默認習慣」。Grok 的回覆品質越高，用戶依賴它的頻率就越高，流出加密保護的訊息比例也隨之升高。X Chat 的實際加密強度，從長期來看不只取決於 Juicebox 協議的設計，也取決於用戶點擊「Ask Grok」的頻率。

問題三：為什麼沒有 Android 版？

X Chat 首發僅支持 iOS，Android 版只寫「coming soon」，沒有時間表。

全球智慧型手機市場，Android 佔約 73%，iOS 約 27%（IDC/Statista，2025 年）。WhatsApp 的 31.4 億月活用戶中，73% 在 Android 上（據 Demand Sage）。在印度，WhatsApp 覆蓋了 8.54 億用戶，印度的 Android 滲透率超過 95%。在巴西是 1.48 億用戶、81% Android，印度尼西亞是 1.12 億用戶、87% Android。

WhatsApp 在全球通訊市場的統治地位，是建立在 Android 上的。Signal 的月活約 8,500 萬，也主要依賴 Android 國家的隱私意識用戶。

X Chat 繞開了這個戰場，有兩種解讀。一是技術債，X Chat 用 Rust 構建，跨平台支援並不容易，iOS 優先可能是工程節奏。二是戰略選擇，美國市場 iOS 佔有率接近 55%，X 的核心用戶群在美國，iOS 優先等於集中打自己的基本盤，而不是去 Android 主導的新興市場和 WhatsApp 正面交手。

兩種解讀並不互斥，結果是一樣的：X Chat 首發，主動放棄了全球 73% 的智能手機用戶。

馬斯克的「萬能 App」

這件事已經有人描述過了：X Chat 加上 X Money 加上 Grok，三個系統構成數據閉環，平行於現有基礎設施，邏輯上和微信生態相同。這個判斷不是新的，但在 X Chat 上線這個節點，值得把接線圖再看一遍。

X Chat 產生通訊元數據，包括誰在和誰聊、聊多久、多頻繁，這些數據流入 X 平台的身份系統。消息內容的一部分通過 Ask Grok 功能進入 Grok 的處理鍊。資金流動由 X Money 處理：3 月完成外部公測，4 月對外開放，通過 Visa Direct 實現法幣點對點轉帳，Fireblocks 高管確認加密貨幣支付計劃在年底上線，目前已持有美國 40 個以上州的貨幣傳輸許可證。

微信的每項功能在中國監管框架內運作。馬斯克的系統在西方監管框架內運作，但他同時擔任政府效率部（DOGE）的負責人。這不是微信複製，是同一套邏輯在不同政治條件下的重演。

區別在於，微信從來沒有在主界面上說它是「端對端加密的」，X Chat 說了。「端對端加密」在用戶認知中意味着沒有人能看到你的消息，包括平台方。X Chat 的架構設計達不到這一認知預期，但它使用了這個詞。

X Chat 把「這個人是誰、他和誰說話、他的錢從哪來去哪」的三條數據線匯總在一家公司手裡。

幫助頁那句話，從來都不只是技術說明。