چرا BitMine در سال ۲۰۲۶ میلیون‌ها توکن اتریوم می‌خرد و ۹ میلیارد دلار ETH استیک می‌کند

نکات کلیدی

• شرکت BitMine Immersion Technologies (با نماد NYSE: BMNR) در ۲۰ ژوئیه ۲۰۲۶ اعلام کرد که مجموع دارایی‌های رمزارزی، نقدی و سهام آن به ۱۱.۵ میلیارد دلار رسیده است که با ۵,۷۷۷,۴۶۸ واحد ETH پشتیبانی می‌شود و این شرکت را به بزرگترین دارنده شرکتی اتریوم در جهان با حدود ۴.۸ درصد از کل عرضه ETH تبدیل کرده است.
• این شرکت ۴,۹۱۷,۱۸۹ واحد ETH را که با قیمت‌های فعلی حدود ۹.۲ میلیارد دلار ارزش دارد، از طریق پلتفرم اختصاصی خود یعنی MAVAN (شبکه اعتبارسنجی ساخت آمریکا) استیک کرده است که BitMine را به بزرگترین نهاد استیک‌کننده ETH در جهان تبدیل می‌کند.
• هدف استراتژیک صریح BitMine، تصاحب ۵ درصد از کل عرضه در گردش اتریوم است؛ آستانه‌ای که این شرکت پس از انباشت تهاجمی هفتگی از اوایل سال ۲۰۲۶، اکنون تنها حدود ۰.۲ درصد با آن فاصله دارد.
• استیک کردن نزدیک به ۸۵ درصد از کل دارایی‌های ETH، ترازنامه BitMine را از یک ذخیره توکن غیرفعال به یک کسب‌وکار اعتبارسنجی سودآور تبدیل می‌کند و مدیریت پیش‌بینی می‌کند که پاداش‌های سالانه استیکینگ بین ۲۳۵ تا ۲۸۴ میلیون دلار باشد.
• استراتژی BitMine توسط گروهی از سرمایه‌گذاران نهادی از جمله کتی وود از ARK، Founders Fund، Pantera Capital، Galaxy Digital، Kraken و تام لی پشتیبانی می‌شود که این شرکت را به عنوان یک پروکسی سهام قانون‌گذاری‌شده برای دسترسی مستقیم و سودآور به اتریوم قرار می‌دهد.

خلاصه کامل

شرکت BitMine Immersion Technologies خود را از یک شرکت استخراج بیت‌کوین به بزرگترین دارنده و استیک‌کننده شرکتی اتریوم در جهان تبدیل کرده و تا ۲۰ ژوئیه ۲۰۲۶، ۱۱.۵ میلیارد دلار دارایی ترکیبی رمزارزی و نقدی گزارش داده است. موقعیت ۵.۷۸ میلیون واحدی ETH این شرکت نشان‌دهنده ۴.۸ درصد از کل عرضه اتریوم است و تصمیم آن برای استیک کردن ۴.۹۲ میلیون از این توکن‌ها به ارزش تقریبی ۹.۲ میلیارد دلار از طریق زیرساخت اعتبارسنجی MAVAN، یک دارایی خزانه ایستا را به یک کسب‌وکار فعال تولید سود تبدیل می‌کند که پیش‌بینی می‌شود سالانه ۲۳۵ تا ۲۸۴ میلیون دلار پاداش استیکینگ تولید کند. این مقاله مکانیسم‌های پشت استراتژی انباشت BitMine، نحوه تولید سود از طریق استیکینگ ETH، دلایل ساخت شبکه اعتبارسنجی اختصاصی به جای استفاده از ارائه‌دهندگان شخص ثالث و ریسک‌های این تمرکز و اهرم اتریومی برای شرکت و سهامدارانش را توضیح می‌دهد.

BitMine دقیقاً در ۲۰ ژوئیه ۲۰۲۶ چه چیزی را افشا کرد؟

افشای اطلاعات ۲۰ ژوئیه ۲۰۲۶ شرکت BitMine، مجموع دارایی‌های رمزارزی، نقدی و سهام آن را ۱۱.۵ میلیارد دلار تأیید کرد که عمدتاً حول ۵,۷۷۷,۴۶۸ واحد ETH با ارزش تقریبی ۱,۸۷۹ دلار به ازای هر توکن ساخته شده است. این گزارش که از طریق PR Newswire توزیع شد، ترازنامه شرکت را تا ۱۹ ژوئیه ۲۰۲۶ ساعت ۸:۳۰ شب به وقت شرقی به این صورت جزئیات‌بندی کرد: ۵.۷۸ میلیون ETH، ۲۰۷ بیت‌کوین، ۱۸۰ میلیون دلار سهام در Beast Industries، ۵۸ میلیون دلار سهام در Eightco Holdings (با نماد NASDAQ: ORBS) و ۳۸۵ میلیون دلار نقد و اوراق بهادار قابل معامله. این شرکت صراحتاً اعلام کرد که موقعیت ETH آن برابر با ۴.۸ درصد از کل عرضه در گردش ۱۲۰.۷ میلیون واحدی اتریوم است؛ رقمی که مدیریت در هر افشای متوالی به عنوان یک نشانگر پیشرفت مستقیم به سمت هدف مالکیت ۵ درصدی خود به صورت عمومی پیگیری می‌کند.

این یک اعلامیه مجزا نبود، بلکه آخرین مورد از به‌روزرسانی‌های هفتگی خزانه‌ای بود که BitMine از اوایل سال ۲۰۲۶ صادر کرده است و هر کدام انباشت تدریجی ETH را نشان می‌دهند. افشای هفته قبل، مورخ ۱۳ ژوئیه ۲۰۲۶، ۵.۷۷ میلیون ETH و ۱۱.۳ میلیارد دلار مجموع دارایی‌ها را گزارش کرد، به این معنی که شرکت تنها در هفت روز حدود ۷,۰۰۰ واحد ETH و ۲۰۰ میلیون دلار به ارزش کل ترازنامه خود اضافه کرده است. این الگوی افشای عمومی تقریباً هفتگی به عنوان یک کاتالیزور بازار عمل می‌کند: سهام BMNR در چندین نوبت بلافاصله پس از این به‌روزرسانی‌ها حرکت‌های شدیدی داشته است، از جمله رشد ۸.۴ درصدی در یک روز پس از افشای ۶ ژوئیه و رشد ۱۰.۷۱ درصدی پس از به‌روزرسانی ۱۴ ژوئیه، که تأیید می‌کند معامله‌گران هر افشای دارایی جدید را به عنوان یک داده مستقیم و قابل معامله در مسیر انباشت ETH شرکت در نظر می‌گیرند.

چرا BitMine تقریباً تمام موقعیت ETH خود را استیک می‌کند؟

BitMine تعداد ۴,۹۱۷,۱۸۹ واحد ETH را استیک کرده است که حدود ۸۵ درصد از کل دارایی ۵.۷۸ میلیون واحدی ETH آن را تشکیل می‌دهد، زیرا استیکینگ یک دارایی توکنی غیرفعال را از طریق مکانیسم اجماع اثبات سهام اتریوم به یک دارایی فعال و سودآور تبدیل می‌کند. تحت پروتکل فعلی اتریوم، اعتبارسنج‌هایی که ETH را در قرارداد استیکینگ شبکه قفل می‌کنند، برای پیشنهاد و تأیید بلاک‌ها پاداش دریافت می‌کنند؛ سودی که بر اساس رقم بازده هفت‌روزه گزارش‌شده خود BitMine، در حال حاضر به طور متوسط حدود ۲.۷۰ درصد در سال است. با موجودی استیک‌شده ۴.۹۲ میلیون واحدی ETH، این نرخ سود یک جریان درآمدی قابل توجه و به سرعت در حال ترکیب ایجاد می‌کند که مستقیماً با اندازه موقعیت استیک‌شده و قیمت خود ETH مقیاس‌پذیر است.

پیش‌بینی‌های خود مدیریت، مقیاس این موتور سود را نشان می‌دهد. BitMine اعلام کرده است که در استقرار کامل، زمانی که کل خزانه ETH آن از طریق MAVAN و شرکای استیکینگ آن استیک شود، پاداش سالانه استیکینگ پیش‌بینی‌شده با استفاده از بازده ۲.۷۰ درصدی هفت‌روزه BMNR به عنوان مبنای محاسبه، به حدود ۲۸۴ میلیون دلار خواهد رسید. پیش‌بینی‌های محافظه‌کارانه‌تر شرکت که در افشاگری‌های اوایل ژوئیه صادر شد، رقم سالانه را در محدوده ۲۳۵ تا ۲۷۷ میلیون دلار قرار داد که منعکس‌کننده تغییرات طبیعی در بازده استیکینگ با تغییر پویایی صف اعتبارسنج‌ها و نرخ مشارکت در سراسر شبکه در طول زمان است. صرف‌نظر از رقم دقیق در آن محدوده، منطق استراتژیک زیربنایی ثابت است: BitMine صرفاً اتریوم را به عنوان یک ذخیره ارزش سوداگرانه به روشی که یک شرکت خزانه‌داری بیت‌کوین ممکن است BTC نگه دارد، احتکار نمی‌کند، بلکه فعالانه زیرساخت اعتبارسنجی را برای استخراج یک جریان نقدی مکرر و دلاری از دارایی‌های خود اداره می‌کند.

MAVAN چیست و چرا BitMine زیرساخت استیکینگ خود را ساخت؟

MAVAN، شبکه اعتبارسنجی ساخت آمریکا، پلتفرم استیکینگ اتریوم در سطح نهادی و اختصاصی BitMine است که در ابتدا برای خدمت به خزانه خود شرکت ساخته شد و سپس به مشتریان نهادی خارجی گسترش یافت. BitMine به جای واگذاری موقعیت چند میلیارد دلاری ETH خود به ارائه‌دهندگان استیکینگ شخص ثالث یا پروتکل‌های استیکینگ نقد که معمولاً در ازای مدیریت زیرساخت و کلیدهای اعتبارسنجی، کارمزدی از پاداش‌های استیکینگ دریافت می‌کنند، تصمیم گرفت گره‌های اعتبارسنجی خود را مستقیماً اداره کند. این تصمیم باعث می‌شود که سود کامل استیکینگ به جای تقسیم درصدی با یک ارائه‌دهنده خدمات استیکینگ خارجی، در داخل شرکت باقی بماند و به طور معناداری بازده خالص را در مقیاس دارایی‌های BitMine بهبود بخشد.

منطق استراتژیک فراتر از صرفه‌جویی در هزینه‌های داخلی است. BitMine اعلام کرده است که MAVAN "قصد دارد برای خدمت به سرمایه‌گذاران نهادی، متولیان و شرکای اکوسیستمی که به دنبال بهترین زیرساخت استیکینگ در کلاس خود هستند، گسترش یابد" و این پلتفرم را به عنوان یک خط درآمد مستقل بالقوه فراتر از صرفاً خدمت به خزانه BitMine قرار می‌دهد. برای شرکتی که مستقیماً با ابزارهای خزانه‌داری متمرکز بر بیت‌کوین برای جلب توجه و سرمایه سرمایه‌گذاران رقابت می‌کند، مالکیت زیرساخت اعتبارسنجی در این مقیاس، به جای مشتری بودن برای زیرساخت دیگران، یک متمایزکننده ساختاری است: این نشان‌دهنده توانایی عملیاتی در اکوسیستم اتریوم فراتر از انباشت غیرفعال است و یک خط کسب‌وکار دوم و قابل خدمت‌رسانی ایجاد می‌کند که بر پایه فنی مشترک با استراتژی اصلی خزانه ساخته شده است.

زیرساخت اعتبارسنجی در مقیاس BitMine همچنین ملاحظات فنی و عملیاتی خاصی را به همراه دارد که به طور معناداری با استیکینگ در سطح خرده‌فروشی متفاوت است. سیستم اثبات سهام اتریوم برای فعال کردن یک اعتبارسنج واحد به ۳۲ واحد ETH نیاز دارد، به این معنی که ۴.۹۲ میلیون ETH استیک‌شده BitMine با حدود ۱۵۳,۰۰۰ نمونه اعتبارسنجی فردی مطابقت دارد که هر کدام نیاز به نظارت بر زمان فعالیت دارند تا از جریمه‌های اسلشینگ پروتکل جلوگیری شود؛ جریمه‌هایی که موجودی استیک‌شده اعتبارسنج را برای رفتارهای نادرست قابل اثبات مانند امضای دوگانه یا خرابی طولانی‌مدت کاهش می‌دهد. اداره زیرساخت اعتبارسنجی در این مقیاس نیازمند معماری گره اضافی، مراکز داده توزیع‌شده جغرافیایی و سیستم‌های نظارتی مداوم است که همگی نشان‌دهنده یک تعهد عملیاتی به طور معناداری پیچیده‌تر از صرفاً واگذاری ETH به یک استخر استیکینگ شخص ثالث است و تقویت می‌کند که چرا BitMine از MAVAN به عنوان یک محصول متمایز در سطح نهادی یاد می‌کند نه یک ویژگی اتفاقی خزانه.

چرا BitMine دقیقاً ۵ درصد از عرضه ETH را هدف قرار داده است؟

هدف صریح BitMine برای تصاحب ۵ درصد از کل عرضه در گردش ETH، هم به عنوان یک معیار انباشت استراتژیک و هم به عنوان یک لنگر روایی رو به بازار عمل می‌کند که مدیریت در هر افشای اخیر تکرار کرده است. در سطح مالکیت فعلی ۴.۸ درصد در برابر عرضه در گردش ۱۲۰.۷ میلیون واحدی ETH، BitMine باید حدود ۲۴۱,۰۰۰ واحد ETH اضافی به ارزش تقریبی ۴۵۳ میلیون دلار با قیمت‌های فعلی تصاحب کند تا از آستانه ۵ درصد عبور کند. با توجه به سرعت انباشت هفتگی اخیر شرکت که چندین هزار تا ده‌ها هزار ETH در هر چرخه افشا است، رسیدن به این هدف یک نقطه عطف کوتاه‌مدت به نظر می‌رسد تا یک آرزوی دوردست.

انتخاب خاص یک رقم رند ۵ درصدی، وزن نمادین و رقابتی در چشم‌انداز گسترده‌تر شرکت‌های خزانه‌داری دارایی‌های دیجیتال دارد؛ بخشی که شامل ابزارهای متمرکز بر بیت‌کوین است که اهداف درصدی عرضه مشابهی را دنبال می‌کنند. BitMine با تعهد عمومی و پیگیری پیشرفت به سمت یک آستانه مالکیت خاص و قابل تأیید از کل عرضه دارایی، یک روایت شفاف و قابل اندازه‌گیری ایجاد می‌کند که هم سرمایه‌گذاران نهادی و هم خرده‌فروشی می‌توانند با استفاده از داده‌های بلاک‌چین عمومی و افشاگری‌های هفتگی PR Newswire خود شرکت، آن را در زمان واقعی نظارت کنند، که عدم تقارن اطلاعاتی را که ممکن است در غیر این صورت پیرامون استراتژی انباشت یک شرکت خصوصی وجود داشته باشد، کاهش می‌دهد و اعتماد سرمایه‌گذاران به دستور کار شرکتی اعلام‌شده را تقویت می‌کند.

BitMine چگونه این استراتژی انباشت را تأمین مالی می‌کند؟

BitMine انباشت تهاجمی ETH خود را از طریق ترکیبی از فعالیت در بازارهای سرمایه سهام، از جمله عرضه سهام ممتاز دائمی سری A که حدود ۲۷۳.۸ میلیون دلار جمع‌آوری کرد، تأمین مالی کرده است. این شرکت ۳.۵ میلیون سهم از سهام ممتاز دائمی سری A با سود ۹.۵۰ درصد (با نماد BMNP) را به قیمت ۸۰ دلار به ازای هر سهم صادر کرد و متعاقباً یک لیستینگ در بورس نیویورک برای خود این ابزار ممتاز تضمین کرد. مدیریت صراحتاً اعلام کرده است که عواید حاصل از این عرضه ممتاز برای خرید اتریوم و دارایی‌های دیجیتال اضافی، گسترش زیرساخت اعتبارسنجی MAVAN، معاملات بیشتر در اکوسیستم ETH و احتمالاً بازخرید فرصت‌طلبانه سهام عادی BMNR اختصاص یافته است.

ساختار سهام ممتاز یک انتخاب تأمین مالی قابل توجه است زیرا به BitMine اجازه می‌دهد سرمایه قابل توجهی را بدون رقیق کردن درصد مالکیت سهامداران عادی به همان روشی که عرضه سهام عادی انجام می‌دهد، جمع‌آوری کند، در حالی که سود سهام ۹.۵۰ درصدی سهام ممتاز به طور مستقل از عملکرد دارایی‌های رمزارزی شرکت تأمین می‌شود. BitMine همچنین در بازخرید فعال سهام عادی مشارکت داشته و بازخرید حدود ۵.۵ میلیون سهم را در هفته قبل از افشای ۲۰ ژوئیه با میانگین قیمت ۱۵.۶۱۵۶ دلار به ازای هر سهم گزارش کرده است؛ یک تصمیم تخصیص سرمایه که نشان‌دهنده دیدگاه مدیریت است که سهام با تخفیف نسبت به ارزش خالص دارایی زیربنایی خود معامله می‌شود، زمانی که دارایی‌های ETH، ارزش زیرساخت استیکینگ و سهام در سرمایه‌گذاری‌هایی مانند Beast Industries و Eightco Holdings به درستی محاسبه شوند.

ریسک‌های استراتژی متمرکز اتریوم BitMine چیست؟

استراتژی BitMine دارای یک پروفایل ریسک خاص و تقویت‌شده است زیرا این شرکت به عنوان چیزی که تحلیلگران بازار آن را پروکسی اهرمی ETH توصیف می‌کنند عمل می‌کند، به این معنی که ارزش سهام BMNR با نوسان بیشتری نسبت به قیمت زیربنایی ETH در هر دو جهت حرکت می‌کند. سهام BMNR در طول سال ۲۰۲۶ در یک ماه بین حدود ۱۲.۸۰ تا ۱۷.۸۲ دلار نوسان داشته است، یک محدوده معاملاتی که از نظر درصدی بسیار گسترده‌تر از نوسانات قیمت خود ETH در همان دوره است، که منعکس‌کننده تمایل بازار به اعمال یک حق بیمه نوسان اضافی، چه صعودی و چه نزولی، بر روی ارزش خزانه زیربنایی شرکت بر اساس تغییر احساسات نسبت به ابزارهای خزانه‌داری دارایی‌های دیجیتال به طور کلی است.

ریسک تمرکز، مهم‌ترین آسیب‌پذیری ساختاری در این مدل را نشان می‌دهد. با حدود ۴.۸ درصد از کل عرضه ETH که در یک نهاد شرکتی واحد نگهداری می‌شود و حدود ۸۵ درصد از آن موقعیت به طور فعال استیک شده است، ترازنامه BitMine تقریباً به طور کامل نسبت به عملکرد قیمت یک دارایی واحد، فرضیات امنیت شبکه و ریسک‌های سطح پروتکل، از جمله ریسک قرارداد هوشمند ذاتی در خود قرارداد سپرده استیکینگ اتریوم و ریسک اسلشینگ مرتبط با رفتار نادرست اعتبارسنج در مقیاس، غیرمتنوع است. ریسک نظارتی نیز شایسته توجه است: تفسیر خود مدیریت به قانون Clarity در انتظار تصویب و احتمال ضمنی بازار برای تصویب آن به عنوان یک متغیر مرتبط برای بخش گسترده‌تر خزانه‌داری دارایی‌های دیجیتال اشاره کرده است، که نشان می‌دهد ارتباطات سرمایه‌گذار خود BitMine، شفافیت نظارتی را به عنوان یک متغیر حل‌نشده و تأثیرگذار بر بازار به رسمیت می‌شناسد نه یک قطعیت حل‌شده.

هر سرمایه‌گذاری که مدل BitMine را ارزیابی می‌کند، یا دسترسی مستقیم به اتریوم از طریق دارایی‌های نقدی، استیکینگ یا مشتقات را در نظر می‌گیرد، باید از همان چارچوب مدیریت ریسک استفاده کند که تخصیص‌دهندگان نهادی هنگام تعیین اندازه موقعیت‌های متمرکز دارایی دیجیتال به کار می‌برند: درک مکانیسم‌های سود خاص، تفاوت نوسان بین دارایی زیربنایی و هر پوشش سهامی پیرامون آن، و ریسک‌های سطح پروتکل ذاتی در عملیات اعتبارسنجی اثبات سهام قبل از تعهد سرمایه، در حالی که به ایجاد سواد زنجیره‌ای پیرامون نحوه تعامل اقتصاد استیکینگ، زیرساخت اعتبارسنجی و پویایی تمرکز عرضه در مقیاس ادامه می‌دهد.

سوالات متداول درباره دارایی‌ها و استیکینگ اتریوم BitMine

۱. BitMine تا ژوئیه ۲۰۲۶ چقدر اتریوم دارد

BitMine تا افشای ۲۰ ژوئیه ۲۰۲۶ خود، ۵,۷۷۷,۴۶۸ واحد ETH دارد که نشان‌دهنده حدود ۴.۸ درصد از کل عرضه در گردش اتریوم یعنی ۱۲۰.۷ میلیون توکن است. این امر BitMine را به بزرگترین دارنده شرکتی واحد اتریوم در جهان با مجموع دارایی‌های رمزارزی، نقدی و سهام ۱۱.۵ میلیارد دلاری تبدیل می‌کند.

۲. چرا BitMine به جای نگهداری، ۹.۲ میلیارد دلار اتریوم را استیک کرد

BitMine تعداد ۴,۹۱۷,۱۸۹ واحد ETH به ارزش تقریبی ۹.۲ میلیارد دلار را استیک کرد، زیرا استیکینگ یک دارایی توکنی غیرفعال را از طریق مکانیسم اجماع اثبات سهام اتریوم به یک دارایی فعال و سودآور تبدیل می‌کند. پیش‌بینی می‌شود این فعالیت استیکینگ بین ۲۳۵ تا ۲۸۴ میلیون دلار پاداش سالانه ایجاد کند و ترازنامه BitMine را از یک خزانه ایستا به یک کسب‌وکار تولید درآمد مکرر تبدیل کند.

۳. MAVAN چیست و چه ارتباطی با استراتژی اتریوم BitMine دارد

MAVAN، شبکه اعتبارسنجی ساخت آمریکا، پلتفرم استیکینگ اتریوم اختصاصی BitMine در سطح نهادی است که برای اداره مستقیم زیرساخت اعتبارسنجی به جای واگذاری به ارائه‌دهندگان استیکینگ شخص ثالث ساخته شده است. اداره اعتبارسنج‌های خود به BitMine اجازه می‌دهد تا سود کامل استیکینگ را بدون پرداخت کارمزد به خدمات استیکینگ خارجی به صورت داخلی جذب کند، در حالی که MAVAN را به عنوان یک کسب‌وکار مستقل بالقوه برای خدمت به سایر سرمایه‌گذاران نهادی و متولیان قرار می‌دهد.

۴. آیا BitMine قصد دارد درصد خاصی از کل اتریوم موجود را بخرد

بله، BitMine صراحتاً هدف خود را تصاحب ۵ درصد از کل عرضه ETH اعلام کرده است، هدفی که شرکت در سطح مالکیت فعلی ۴.۸ درصدی خود به آن نزدیک شده است. رسیدن به این آستانه مستلزم تصاحب حدود ۲۴۱,۰۰۰ واحد ETH اضافی به ارزش تقریبی ۴۵۳ میلیون دلار با قیمت‌های فعلی است، سرعتی که با فعالیت انباشت هفتگی اخیر شرکت مطابقت دارد.

۵. ریسک‌های اصلی سرمایه‌گذاری در سهام BMNR شرکت BitMine به عنوان پروکسی اتریوم چیست

ریسک‌های اصلی شامل ریسک تمرکز ناشی از نگهداری نزدیک به ۵ درصد از کل عرضه ETH در یک نهاد واحد، ریسک اسلشینگ مرتبط با استیکینگ که به زمان فعالیت و رفتار اعتبارسنج در حدود ۱۵۳,۰۰۰ نمونه اعتبارسنجی ضمنی گره خورده است، و یک حق بیمه نوسان سهام است که در آن سهام BMNR از نظر درصدی به طور تاریخی شدیدتر از قیمت زیربنایی ETH نوسان داشته است. عدم قطعیت نظارتی پیرامون قانون‌گذاری دارایی‌های دیجیتال در انتظار تصویب نیز همچنان یک متغیر شناخته‌شده در ارتباطات سرمایه‌گذار خود شرکت باقی مانده است.

سلب مسئولیت: این محتوا صرفاً برای اطلاع‌رسانی عمومی و برندینگ ارائه شده و به‌ منزله مشاوره مالی، سرمایه‌گذاری، حقوقی یا مالیاتی تلقی نمی‌گردد. هیچ‌یک از رویدادها، جوایز، رویدادهای آنلاین یا اطلاعات مرتبط ذکرشده در اینجا نباید به‌عنوان توصیه، درخواست یا دعوت برای خرید، فروش، معامله یا هرگونه اقدام دیگر در رابطه با دارایی‌های رمزارزی یا استفاده از خدمات تلقی شوند. دارایی‌های رمزارزی با نوسانات بالایی همراه بوده و ممکن است منجر به زیان شوند. خدمات WEEX و رویدادهای آنلاین ممکن است در تمام مناطق در دسترس نبوده و مشمول قوانین، مقررات و شرایط احراز صلاحیت مربوطه هستند. شما مسئول رعایت قوانین محلی در استفاده از خدمات WEEX هستید و باید پیش از انجام هرگونه فعالیت مرتبط با ارزهای دیجیتال، ریسک‌های آن را به‌دقت بررسی کنید.