Tiger Research: کیف پول‌های هوش مصنوعی به میدان جدیدی در دنیای ارزهای دیجیتال تبدیل شده‌اند، غول‌هایی مانند Coinbase پیش از این به پرداخت‌های خرد روی آورده‌اند

نویسنده: Tiger Research

سرخط اخبار همیشه به معاملات خودکار هوش مصنوعی و پردازش خودکار پرداخت‌ها می‌پردازد. در واقع، صنعت کیف پول‌های دیجیتال از قبل به آرامی در حال آماده‌سازی است. در حال حاضر، بیش از ده شرکت در حال طراحی کیف پول‌هایی برای هوش مصنوعی هستند. آنها واقعاً چه می‌خواهند؟ بازده بالقوه چقدر است؟

نکات کلیدی

• زمانی که هوش‌های مصنوعی به جای انسان‌ها در اینترنت جستجو می‌کنند و کالا یا اطلاعات خریداری می‌کنند، آنها صدها و هزاران پرداخت خرد که تنها چند سنت یا حتی کمتر است را آغاز می‌کنند. سیستم‌های پرداخت کارت‌های بانکی موجود به هیچ وجه نمی‌توانند این حجم را تحمل کنند، بنابراین به کیف پول‌هایی نیاز است که بتوانند به‌طور خودکار بر اساس شرایط از پیش تعیین‌شده، وجوه را تقسیم و ارسال کنند.
• با وجود اینکه در کوتاه‌مدت تقریباً هیچ درآمدی دیده نمی‌شود، شرکت‌هایی مانند Coinbase و Binance همچنان در حال تقویت زیرساخت‌های کیف پول هوش مصنوعی هستند. دلیل این امر بسیار ساده است: آنها می‌خواهند قبل از اینکه هوش‌های مصنوعی به معاملات کلان روی آورند، پایگاه کاربری آینده را به دست آورند. این مرحله کنونی، مرحله‌ای است که در آن باید قبل از انفجار تقاضا، پیشی گرفت.
• بر اساس داده‌های Coinbase، با افزایش استفاده از هوش‌های مصنوعی، درآمد آنها می‌تواند تا ۷ برابر درآمد فعلی افزایش یابد.
• سوابق پرداخت انباشته شده در کیف پول می‌تواند به‌طور واضح نشان دهد که آیا یک هوش مصنوعی در حال تولید درآمد است یا خیر، که این امر درهای اعطای وام بر اساس درآمدهای آینده را باز می‌کند - درست مانند اعطای اعتبار به یک کسب‌وکار کوچک بر اساس گردش مالی کارت آن.
• با این حال، همه اینها هنوز در مرحله امکان‌پذیری قرار دارد و نه واقعیت‌های تأیید شده. هوش‌های مصنوعی هنوز ممکن است اشتباه کنند و پرداخت‌های نادرست انجام دهند؛ قوانین کشورهای مختلف و شرکت‌ها متفاوت است؛ و وضعیت حقوقی هوش‌های مصنوعی هنوز مشخص نیست. بنابراین، تمرکز رقابت در حال حاضر بر روی کسب درآمد در امروز نیست، بلکه بر روی پیشی گرفتن از یک بازار پیش‌بینی شده است که به زودی شکل خواهد گرفت.

هوش‌های مصنوعی در حال فعالیت گسترده هستند

اوایل امسال، در بازار پیش‌بینی Polymarket یک آزمایش بسیار مورد توجه انجام شد: به یک هوش مصنوعی ۵۰ دلار سرمایه اولیه داده شد تا به‌طور خودکار معامله کند، به شرطی که اگر نتواند هزینه‌های API و سرور را پرداخت کند، "ناپدید" شود. نتیجه این بود که این هوش مصنوعی موفق به انجام معاملات شد. پس از آن، تعدادی هوش مصنوعی مشابه شروع به معامله به همین روش کردند.

هوش‌های مصنوعی هنوز به زندگی روزمره وارد نشده‌اند، اما مشخص است که در آینده‌ای نزدیک به‌طور گسترده‌ای مورد استفاده قرار خواهند گرفت.

هر معامله هوش مصنوعی از کیف پول آغاز می‌شود

در حال حاضر، هوش‌های مصنوعی هنوز به صحنه‌های پرداخت روزمره وارد نشده‌اند. فعال‌ترین کاربرد آنها هنوز ربات‌های معاملاتی در اکوسیستم ارزهای دیجیتال است - مستقل از مسیرهای پرداخت سنتی و متمرکز بر معاملات ارزهای دیجیتال.

در آینده، پرداخت‌ها به حوزه‌هایی گسترش خواهد یافت که امروز تصور آن دشوار است. همان‌طور که در گزارش‌های قبلی اشاره کردیم، هوش مصنوعی در حال تغییر ماهیت پرداخت‌ها است. به محض اینکه هوش‌های مصنوعی به‌جای انسان‌ها به‌طور مستقیم در اینترنت عمل کنند، مبلغ هر پرداخت به‌طور چشمگیری کاهش می‌یابد. یک فراخوان API یا یک جستجوی داده ممکن است هزینه‌ای به اندازه ۰.۰۰۱ دلار داشته باشد و در شرایط خاص حتی تنها ۰.۰۰۰۰۱ دلار باشد.

برای فراتر رفتن از روش‌های فعلی استفاده از کیف پول و تحقق پرداخت‌های بسیار کوچک، که به‌طور خودکار بر اساس شرایط از پیش تعیین‌شده تقسیم می‌شوند و نیازی به مداخله انسانی ندارند، باید به سیستم‌های پرداخت قابل برنامه‌ریزی تکیه کرد. این دقیقاً زمینه ظهور مسیر پرداخت x402 است، در حالی که کیف پول اساس عملکرد این مسیر است.

با این حال، مسیرهای پرداخت موجود حول "انسان" به‌عنوان موضوع معامله طراحی شده‌اند.

کارت‌های بانکی به دارندگان خاصی داده می‌شوند و از مکانیزم بازپرداخت (chargeback) استفاده می‌کنند - در صورت بروز مشکل، انسان‌ها باید به مناقشه پرداخته و معامله را لغو کنند و برای هر معامله هزینه‌ای ثابت به اندازه چند ده سنت دریافت می‌شود. وقتی انسان گاهی ۲۰ دلار برای خرید چیزی خرج می‌کند، اینها مشکلی نیستند. اما به محض اینکه هوش‌های مصنوعی شروع به ارسال هزاران پرداخت در هر ثانیه کنند، با هر فراخوان API به هزینه ۰.۰۰۱ دلار و هر رکورد داده به هزینه ۰.۰۰۰۰۱ دلار، این مدل پرداخت به‌طور اقتصادی غیرقابل دوام می‌شود.

سوال اصلی این است: آیا پول خود قابل برنامه‌ریزی است؟

کارت‌های بانکی می‌توانند اطلاعات پرداخت را به‌طور خودکار وارد کنند، اما نمی‌توانند به‌طور برنامه‌ریزی شده بر اساس شرایط تقسیم، پرداخت‌های جریانی یا تسویه فوری جریان‌های مالی را انجام دهند. در حالی که مسیری که کیف پول در آن عمل می‌کند، به‌طور پیش‌فرض این قابلیت‌ها را دارد. ذخیره اطلاعات پرداخت در کارت، حداکثر می‌تواند تنها یک معامله "مقیاس انسانی" را برای انسان انجام دهد. به محض اینکه اقتصاد به سمت معاملات مستقیم ماشین با ماشین تغییر کند، کیف پول تنها نقطه شروع ممکن خواهد بود.

هوش‌های مصنوعی ممکن است یک تجارت ۵۰۰ میلیارد دلاری باشند

از جداول مرتبط می‌توان دید که ارائه‌دهندگان کیف پول دامنه وسیعی دارند، از صرافی‌ها تا صادرکنندگان استیبل کوین. چرا این همه نوع مختلف از بازیگران، به زیرساخت کیف پول هوش مصنوعی که در کوتاه‌مدت تقریباً هیچ سودی ندارد، وارد می‌شوند؟

پاسخ این است: آنها در حال برنامه‌ریزی درآمد و کسب‌وکار آینده هستند، نه امروز. افزودن قابلیت‌های هوش مصنوعی به کیف پول‌ها در حال حاضر به‌منظور کسب درآمد فوری نیست، بلکه برای ساختن ظرفیت‌های پذیرش پیش از فعالیت‌های کلان هوش‌های مصنوعی است، تا بتوانند حجم بالای معاملات را جذب کنند.

نکته کلیدی این است که هوش‌های مصنوعی در نهایت در محیطی بدون مرورگر به‌طور ۲۴ ساعته کار خواهند کرد و به‌طور کامل نیازی به مداخله انسانی نخواهند داشت. تصور کنید، کاربر از هوش مصنوعی می‌خواهد یک گزارش تحقیقاتی را تکمیل کند. در حین جمع‌آوری اطلاعات، هر بار که از پلتفرم‌های مختلف داده‌های پرداختی را می‌کشد، یک پرداخت خرد انجام می‌دهد. یک دستور کاربر ممکن است به‌طور آنی ۲۰ تا ۳۰ پرداخت یا حتی بیشتر را فعال کند.

در نظر انسان، این تنها یک درخواست ساده عملیاتی است، اما به محض اینکه از طریق هوش‌های مصنوعی پردازش شود، به تعداد زیادی معامله پرداخت تبدیل می‌شود.

این تغییر در محیط پرداخت چگونه بر درآمد شرکت‌ها تأثیر خواهد گذاشت؟ می‌توان از داده‌های افشا شده توسط Coinbase برای برآورد استفاده کرد. برآورد بر اساس ۹.۲ میلیون کاربر فعال ماهانه (MTU) Coinbase انجام شده است و نه بر اساس تقریباً ۱۲۰ میلیون کاربر ثبت‌نام شده آن.

با ترکیب نرخ پذیرش، تعداد هوش‌های مصنوعی برای هر کاربر و فراوانی فراخوان‌های روزانه، سناریوهای زیر به‌دست می‌آید:

• سناریوی محتاطانه (نرخ پذیرش ۱۰٪، هر کاربر ۱ هوش مصنوعی، ۵۰ فراخوان در روز): درآمد سالانه حدود ۸.۴ میلیون دلار، افزایش ۱.۲٪.
• سناریوی خنثی (نرخ پذیرش ۵۰٪، هر کاربر ۲ هوش مصنوعی، ۲۰۰ فراخوان در روز): درآمد اضافی به‌طور چشمگیری به حدود ۳.۳۶ میلیارد دلار افزایش می‌یابد، افزایش ۴۶.۸٪.
• سناریوی تهاجمی (نرخ پذیرش ۱۰۰٪، هر کاربر ۳ هوش مصنوعی، ۱۰۰۰ فراخوان در روز): درآمد سالانه حدود ۵۰.۳۷ میلیارد دلار، تقریباً ۷ برابر درآمد فعلی Coinbase.

یکی از نکات بارز در این مقایسه این است که فاصله بین سه سناریو به‌صورت هندسی بزرگ می‌شود و نه به‌صورت جمعی ساده. نرخ پذیرش تنها از ۱۰٪ به ۱۰۰٪ (۱۰ برابر) افزایش می‌یابد، اما فاصله درآمد تقریباً ۶۰۰ برابر بزرگ می‌شود - از ۸.۴ میلیون دلار به ۵۰.۳۷ میلیارد دلار.

چون نرخ پذیرش، تعداد هوش‌های مصنوعی برای هر کاربر و فراوانی فراخوان‌های روزانه این سه متغیر رابطه‌ای ضربی دارند، هر افزایش کوچک در هر یک از آنها، منجر به رشد نمایی کل خواهد شد. بنابراین، به محض اینکه هوش‌های مصنوعی به‌طور گسترده‌ای پذیرفته شوند و تعداد کاربران به شدت افزایش یابد، درآمد حاصل می‌تواند به حدود ۷ برابر درآمد کل فعلی برسد.

این نیز دلیل این است که چرا Coinbase با وجود اینکه امروز تقریباً هیچ درآمد مرتبطی ندارد، همچنان به‌طور گسترده‌ای زیرساخت‌های کیف پول هوش مصنوعی را ترویج می‌کند - زیرا آنها می‌خواهند سهم درآمدی را که در عصر هوش مصنوعی پیش‌بینی می‌شود، از قبل قفل کنند.

به سوی بانکداری هوش مصنوعی

داده‌های معاملاتی که از طریق زیرساخت‌های کیف پول جمع‌آوری می‌شود، بسیار فراتر از یک ثبت ساده است. این داده‌ها پایه‌ای برای مدل‌های تجاری جدید فراهم می‌کند: تاریخچه پرداخت ذخیره شده در کیف پول می‌تواند به‌عنوان معیاری برای ارزیابی وضعیت مالی و عملکرد هوش‌های مصنوعی عمل کند.

به محض اینکه این سیستم ارزیابی اعتبار مبتنی بر داده‌ها ایجاد شود، ارائه‌دهندگان کیف پول می‌توانند به‌طور طبیعی به خدمات مالی نسل بعدی گسترش یابند، مانند تأمین مالی مبتنی بر درآمد برای هوش‌های مصنوعی (RBF).

Stripe Capital یک نمونه بارز است. این شرکت بر اساس داده‌های پرداخت موجود، به‌طور موفقیت‌آمیز کسب‌وکار مالی جدیدی را راه‌اندازی کرد. در سپتامبر ۲۰۱۹، Stripe خدمات وام‌دهی Stripe Capital را راه‌اندازی کرد، بدون اینکه به مؤسسات اعتبارسنجی خارجی وابسته باشد و بدون نیاز به مدارک وام‌گیری پیچیده، بلکه به‌طور مستقیم از داده‌های فروش لحظه‌ای هر فروشنده در شبکه پرداخت خود برای ارزیابی صلاحیت وام و مبلغ آن استفاده کرد.

نمونه Stripe نشان می‌دهد که یک شرکت می‌تواند بر اساس داده‌های عملیاتی موجود خود، بدون نیاز به شبکه فروش اضافی یا سرمایه‌گذاری در بازاریابی، کسب‌وکار مالی با ارزش بالایی را بسازد.

ارائه‌دهندگان کیف پول هوش مصنوعی احتمالاً مسیر گسترش مشابهی را دنبال خواهند کرد. با جمع‌آوری مستمر داده‌های درآمد هوش‌های مصنوعی از طریق کیف پول، آنها می‌توانند پایه‌ای برای تأمین مالی عملیاتی از طریق RBF ایجاد کنند و به‌عنوان یک پلتفرم مالی متمرکز بر هوش‌های مصنوعی درآمد کسب کنند.

با این حال، برای اینکه این خط کسب‌وکار جدید واقعاً شکل بگیرد، یک پیش‌نیاز وجود دارد: هوش‌های مصنوعی باید از صرفاً مجری پرداخت، به موجوداتی که می‌توانند خود درآمد تولید کنند، تکامل یابند و درآمد واقعی کافی برای بازپرداخت وام‌ها کسب کنند.

این رشد هنوز تأیید نشده است

توصیف رشد ۷ برابری درآمد Coinbase و گسترش به RBF در بالا، همه فرضیات سناریوهای خوشبینانه پس از پذیرش گسترده پرداخت‌های هوش مصنوعی است. برای تحقق این موارد در اقتصاد واقعی، موانع هنوز بسیار بزرگ است.

اولاً، نرخ تبدیل واقعی خرید و قابلیت اطمینان پرداخت‌های هوش‌های مصنوعی هنوز سوالات جدی دارد. هوش‌های مصنوعی هنگام ثبت سفارش به‌طور خودکار هنوز ممکن است دچار "توهم" شوند و پرداخت‌های نادرست انجام دهند؛ گاهی اوقات نیز ممکن است توسط سیستم‌های ضد تقلب مؤسسات صادرکننده کارت (FDS) به‌طور مستقیم مسدود شوند. بنابراین، نرخ تکمیل پرداخت‌های واقعی هنوز پایین است.

علاوه بر این، پروتکل‌های پرداخت مانند x402، AP2 و MPP هنوز در وضعیت تکه‌تکه قرار دارند و هنوز به یک استاندارد واحد نرسیده‌اند؛ هوش‌های مصنوعی به‌عنوان یک نهاد حقوقی شناخته نمی‌شوند و فاقد KYC (تأیید هویت) و نظارت مالی واضح هستند که همچنین مانع از گسترش بازار می‌شود.

بنابراین، هدف فعلی ارائه‌دهندگان کیف پول درآمدهای کارمزد کوتاه‌مدت نیست. اپل App Store ۱۵ سال طول کشید تا بازار کارمزد ۱۰ میلیارد دلاری سالانه را بسازد و WeChat Pay ۷ سال طول کشید تا اکوسیستم بزرگ برنامه‌های کوچک را ایجاد کند. کیف پول‌های هوش مصنوعی نیز در یک خط زمانی طولانی قرار دارند - آنها در حال ساخت اکوسیستم هستند و نه رقابت برای بازده‌های فوری.

رقابت کنونی، نه برای درآمدهای حاشیه‌ای امروز، بلکه برای این است که کدام شرکت می‌تواند زودتر جریان داده‌های مالی را در عصر اقتصادی هوش‌های مصنوعی که در پنج تا ده سال آینده به‌طور کامل شکل خواهد گرفت، کنترل کند.

این محتوا صرفاً برای اطلاع‌رسانی عمومی ارائه شده است و به‌منزله مشاوره مالی، سرمایه‌گذاری، حقوقی یا مالیاتی تلقی نمی‌شود. هرگونه رویداد، جایزه، کمپین آنلاین یا اطلاعات مرتبط که در اینجا ذکر شده است، نباید به‌عنوان توصیه، ترغیب یا دعوت به خرید، فروش، معامله یا هرگونه دادوستد دیگر دارایی‌های رمزارزی تلقی شود. دارایی‌های رمزارزی از نوسان بالایی برخوردار هستند و ممکن است منجر به زیان شوند. دسترسی به خدمات، محصولات و رویدادهای مرتبط با WEEX ممکن است بسته به منطقه جغرافیایی متفاوت باشد. اطمینان از اینکه استفاده شما از این خدمات با قوانین و مقررات محلی مطابقت دارد، بر عهده خود شماست.